Thứ hai, 26/09/2022, 16:45 PM
Đầu tư   •   Thứ hai, 28/03/2022, 11:40 AM  •  28/03/2022, 11:40

Nhận định cổ phiếu ngày 28/3: MSR, PHR và IDV

Nhận định cổ phiếu đáng chú ý của một số công ty chứng khoán đưa ra trước phiên giao dịch ngày 28/3, bao gồm: MSR, PHR và IDV.

Mirae Asset: Khuyến nghị mua đối với cổ phiếu MSR, giá mục tiêu 38.000 đồng

Công ty cổ phần Masan High-Tech Materials (UPCoM: MSR) là nhà sản xuất Vonfram lớn nhất thế giới ngoài Trung Quốc. Vonfram là kim loại có độ nóng chảy cao nhất và cứng nhất trong tất cả các kim loại, nó giúp cho các loại hợp kim của sắt gia tăng độ cứng và chịu nhiệt độ cao nhờ vậy được ứng dụng rộng rãi trong công nghiệp, đặc biệt là công nghiệp ô tô và quân sự hiện đại. Bên cạnh Vonfram, MSR còn là nhà sản xuất Fluorspar Acid Grade và quặng đồng lớn.

Sự phục hồi của kinh tế thế giới hậu COVID-19 và chiến tranh Nga – Ukraina đã đẩy giá Vonfram tăng lên mức 350 USD/mtu, tăng 11% so với cuối 2021 và tăng 24% so với mức trung bình 2021. Nhu cầu chuyển đổi công nghệ ô tô từ xăng sang điện trong thời gian tới và nguy cơ chiến tranh sẽ tiếp tục đẩy giá Vonfram lên cao, thậm chí vượt đỉnh lịch sử 450 USD/mtu đã được xác lập vào năm 2011 khi thế giới phục hồi sau khủng hoảng kinh tế 2008. 

Giá vonfram tăng mạnh giúp doanh thu năm 2022 của MSR dự phong tăng trưởng mạnh, có thể đạt tới 17.989 tỷ đồng, tăng 32,6% so với cùng kỳ năm trước và biên lợi nhuận gộp cải thiện 6,0 điểm phần trăm so với 2021 lên mức 22,7%. Nhờ vậy, lợi nhuận sau thuế năm 2022 của MSR dự phóng nhảy vọt 429,8% so với năm 2021 lên mức 1.383 tỷ đồng.

Quý độc giả quan tâm có thể đọc báo cáo nhận định cổ phiếu MSR của Công ty Cổ phần Chứng khoán Mirae Asset tại đây.

VNDirect: Khuyến nghị tích cực đối với cổ phiếu PHR, giá mục tiêu 88.000 đồng

Công ty cổ phần Cao su Phước Hòa (HoSE: PHR) mới đây ghi nhận doanh thu năm 2021 tăng 19,3% so với năm 2020 và đạt 1.950 tỷ đồng chủ yếu nhờ vào doanh thu mảng cao su và gỗ (tăng 25,6% so với cùng kỳ lên 1.693 tỷ đồng). Biên lợi nhuận gộp năm 2021 tăng 2,7 điểm % so với cùng kỳ nhờ mức tăng đột biến 24,4% so với cùng kỳ của giá bán cao su. Mặc dù vậy, không có khoản thu nhập một lần nào được ghi nhận trong năm 2021 trong khi năm 2020 PHR đã ghi nhận 860 tỷ đồng tiền đền bù đất, từ đó lợi nhuận ròng 2021 giảm 55,9% xuống 477 tỷ đồng. 

Trong năm 2022, lợi nhuận của PHR dự kiến sẽ tăng nhờ khoản thu nhập một lần. Giá cao su toàn cầu đã tăng 39% kể từ quý II năm 2021 theo đà tăng của giá dầu và do thiếu hụt nguồn cung cao su. Tình trạng thiếu hụt nguồn cung cao su sẽ tiếp tục duy trì trong năm 2022 do tác động thời tiết mưa nhiều tại các nước trồng cao su tại Đông Nam Á. Do đó, giá bán bình quân cao su của PHR được dự đoán sẽ đạt 43,6 triệu đồng/tấn, tăng 6% so với cùng kỳ trong năm 2022, giúp cho doanh thu mảng cao su tăng 5% so với cùng kỳ và đạt 1.529 tỷ đồng.

PHR ước tính sẽ ghi nhận khoản thu nhập một lần 898 tỷ đồng từ đền bù đất cho dự án VSIPIII, chiếm tới 84% lãi trước thuế năm 2022. Mặc dù vậy, lợi nhuận ròng năm 2023 được dự báo giảm 29% so với cùng kỳ do không ghi nhận khoản thu nhập một lần.

Trong năm tới, PHR mục tiêu tiếp tục chuyển đổi 5.600ha quỹ đất thành khu công nghiệp. Bốn khu công nghiệp tiềm năng với 2.600ha có thể được đưa vào hoạt động trong ba năm tiếp theo. Khu công nghiệp Tân Lập đã hoàn thành xây dựng cơ bản và mục tiêu đưa vào hoạt động năm 2023. Khu công nghiệp này được kỳ vọng sẽ đóng góp 450 tỷ đồng, chiếm tới 87,5% doanh thu khu công nghiệp năm 2023 của PHR.

Ngoài ra, khu công nghiệp Tân Bình mở rộng vẫn đang trong quá trình chờ phê duyệt vào quy hoạch tổng thể của tỉnh Bình Dương và dự đoán sẽ được vận hành vào đầu năm 2024.

Quý độc giả quan tâm có thể đọc báo cáo nhận định cổ phiếu PHR của Công ty Cổ phần Chứng khoán VNDirect tại đây.

MBS: Khuyến nghị mua đối với cổ phiếu IDV, giá mục tiêu 78.700 đồng

Năm 2021(01/10/2020 – 30/09/2021), Công ty Cổ phần Phát triển Hạ tầng Vĩnh Phúc (HNX: IDV) ghi nhận doanh thu từ hoạt động kinh doanh chỉ đạt 121 tỷ đồng, giảm 45% so với cùng kỳ 2020, lợi nhuận sau thuế đạt gần 156 tỷ đồng, giảm 25,9% so với cùng kỳ 2020 do ảnh hưởng của dịch Covid19. Trong đó, doanh thu hoạt động cho thuê đất chiếm tỷ trọng lớn nhất qua các năm, kế tiếp là doanh thu từ hoạt động xử lý nước thải và hoạt động quản lý hạ tầng.

Ngoài ra, IDV ghi nhận khoản doanh thu từ tài chính đáng kể với giá trị 62 tỷ đồng, tăng hơn 51% so với cùng kỳ năm 2020 chủ yếu đến từ tiền gửi và cổ tức được nhận từ hoạt động đầu tư ngắn hạn, dài hạn của công ty. Biên lợi nhuận gộp năm 2021 đạt 69%, cải thiện nhẹ so với cùng kỳ năm 2020 đạt 68%.

Quý I/2022 (01/10/2021 – 31/12/2021), công ty ghi nhận doanh thu từ hoạt động kinh doanh đạt 32,31 tỷ đồng, lợi nhuận sau thuế đạt 52,99 tỷ đồng, lần lượt tăng 26,2% và 120,5% so với cùng kỳ năm trước, và đạt lần lượt 11,5% và 29,4% kế hoạch đặt ra cho cả năm 2022. Trong kỳ, công ty đã bán 0,8 triệu cổ phiếu L18 dẫn tới ghi nhận doanh thu tài chính tăng đột biến là 49,5 tỷ đồng, lớn hơn nhiều so với cùng kỳ 2020 với giá trị là 15,2 tỷ đồng. Biên lợi nhuận gộp quý I/2022 đạt 67%, tăng nhẹ từ mức 66% so với cùng kỳ quý I/2021. Biên lợi nhuận gộp từ hoạt động sản xuất kinh doanh của IDV sẽ quay lại mức trên 70% trong các quý sau của năm 2022 nhờ vào việc tiết giảm các chi phí phát sinh do Covid19 và các doanh nghiệp trong các Khu công nghiệp khôi phục công suất sản xuất.

Ngoài ra, IDV đang phát triển nhiều dự án tiềm năng, dự kiến mang lại nguồn thu lớn từ hoạt động cho thuê đất trong tương lai. Tổng cộng, IDV đã được giao phát triển hơn 234ha đất sạch tại các địa phương có tiềm năng tăng giá đất khu công nghiệp cao và thu hút vốn FDI đầu tư trong tương lai. Các dự án này được Ban lãnh đạo công ty dự kiến mở bán chậm nhất từ năm 2025.

Cơ cấu tài chính tốt và được duy trì ổn định qua nhiều năm cũng là một lợi thế của IDV. IDV duy trì tỷ trọng tiền mặt/Tổng tài sản cao và tỷ trọng vay nợ/ nguồn vốn thấp. Điều này tạo điều kiện cho công ty có nguồn vốn sẵn sàng để đầu tư vào các dự án tiềm năng trong tương lai. Đồng thời, IDV có thể tiếp cận chi phí vốn với giá rẻ hơn so với các doanh nghiệp khác sử dụng đòn bẩy cao trong ngành.

Quý độc giả quan tâm có thể đọc báo cáo nhận định cổ phiếu IDV của Công ty Cổ phần Chứng khoán MB tại đây.

Link bài gốc

https://vietnamfinance.vn/nhan-dinh-co-phieu-ngay-28-3-msr-phr-va-idv-20180504224266742.htm

Vũ Trang

Nhận định cổ phiếu ngày 27/5: PVT, MWG và SAB

Đầu tư   •   Thứ sáu, 27/05/2022, 09:24 AM
Nhận định cổ phiếu đáng chú ý của một số công ty chứng khoán đưa ra trước phiên giao dịch ngày 27/5, bao gồm: PVT, MWG và SAB.

Nhận định cổ phiếu ngày 26/5: TCB, FPT và HDG

Đầu tư   •   Thứ năm, 26/05/2022, 09:28 AM
Nhận định cổ phiếu đáng chú ý của một số công ty chứng khoán đưa ra trước phiên giao dịch ngày 26/5, bao gồm: TCB, FPT và HDG.

Nhận định cổ phiếu ngày 25/5: BID, MWG và HDG

Đầu tư   •   Thứ tư, 25/05/2022, 07:55 AM
Nhận định cổ phiếu đáng chú ý của một số công ty chứng khoán đưa ra trước phiên giao dịch ngày 25/5, bao gồm: BID, MWG và HDG.

Top 6 cổ phiếu ngành dệt may có vốn hóa hàng đầu

Đầu tư   •   Thứ ba, 24/05/2022, 22:24 PM
Có không ít cổ phiếu ngành dệt may trên sàn chứng khoán thu hút sự chú ý của giới đầu tư, đặc biệt trong bối cảnh nhu cầu thế giới gia tăng.

Top 10 mã cổ phiếu ngành chứng khoán có vốn hoá lớn nhất

Đầu tư   •   Thứ ba, 24/05/2022, 10:45 AM
Cổ phiếu ngành chứng khoán có tính chu kỳ rất cao, thường biến động đồng pha với chỉ số đại diện thị trường chung VN-Index, nhưng với biên độ lớn hơn nhiều.